Основатели "Вестера" готовы выкупить контрольный пакет у "Сбербанка"

Основатели "Вестера" готовы выкупить контрольный пакет у "Сбербанка"   Как рассказал совладелец «Вестера» Олег Болычев, осенью 2010 года он сообщил представителям «Сбербанк Капитала», что намерен досрочно осуществить выкуп акций компании. Речь идет о пакете в размере 51%, стоимость которого в рамках сделки составит 2,5 млрд. руб. «Это цена значительно ниже реальной, потому что сделка нерыночная», - уточнил Болычев.

   Старший аналитик ИК Mint Yard Capital Андрей Верхоланцев подсчитал, что стоимость «Вестера» при консервативной оценке колеблется в диапазоне 6-10 млрд руб. Получается, что рыночная стоимость пакета акций, который принадлежит «Сбербанк Капиталу», составляет 3-5 млрд. руб.

   Для привлечения средств на выкуп контрольного пакета акционеры «Вестера» ведут переговоры с 5 банками. «Мы хотим взять в кредит именно ту сумму, которой хватит на выкуп акций, а полученные деньги мы намерены возвратить после публичного размещения компании на рынке», - отметил собеседник. По его словам, IPO «Вестера» может состояться в 2014 году.

   Источник в «Сбербанк Капитале» слышал о планах Болычева выкупить обратно контрольный пакет акций торговой сети. «Но официального уведомления мы не получали, хотя приветствуем это желание, ведь у нас нет задачи строить финансово-промышленную группу», - говорит он. Получить официальный комментарий «Сбербанк Капитала» не удалось.

   Финансовые проблемы у «Вестера» возникли в кризис. Совокупный долг сети оценивался в 6 млрд руб., из них 1,8 млрд. руб. ритейлер задолжал Сбербанку. Последний решил заняться реструктуризацией долга торговой сети, а условием этой сделки стало вхождение структуры банка - «Сбербанк Капитала» - в уставный капитал компании. «Дочка» Сбербанка получила 51% акций «Вестера», право обратного выкупа акционеры торговой сети могли реализовать в 2013 году.

   Дела «Вестера» стали поправляться довольно быстро. Уже к концу 2010 года компания рассказывала, что товарооборот свидетельствует о преодолении кризисных проблем. По данным «Вестера», в 2010 году оборот почти достиг уровня 2008 года и составил 13,2 млрд. руб. против 14,5 млрд. руб. В 2011 году показатель должен увеличиться на 42%, до 18,8 млрд. руб. Долг торговой компании на сегодняшний день составляет 3,2 млрд. руб.

   Уже разработана программа развития сети, которая оценивается аналитиками в $60 млн. «Вестер» хочет возобновить строительство 2-х гипермаркетов - в Ярославле (15 тыс. кв. м) и Набережных Челнах (10 тыс. кв. м). Открытие этих объектов намечено на февраль и декабрь 2011 года соответственно. Кроме того, на 2011 год намечено открытие до 7 супермаркетов в регионах, торговая площадь одного магазина составит 3-4 тыс. кв. м. Торговые точки будут открываться в том числе и на арендованных площадях. Осуществлять задуманное компания будет за счет собственных средств.

   Источник в «Сбербанк Капитале» подтверждает, что компания полностью выполняет бизнес-план, составленный при реструктуризации долга. «Ритейлер полностью гасит свои текущие обязательства перед поставщиками», - добавил он. К тому же по совету своего нового акционера торговая сеть готовит первую отчетность по МСФО за 2010 год, аудитом заняты специалисты Ernst & Young.

   На сегодняшний день сеть «Вестер» представлена 50 торговыми объектами в России, Казахстане и Белоруссии. Их общая торговая площадь превышает 110 тыс. кв. м. По собственным данным компании, магазины сети ежедневно обслуживают 140 тыс. покупателей.