Global Ports сузил ценовой диапазон размещения

Global Ports удалось переподписать книгу заявок в рамках своего IPO. Итоги размещения должны быть объявлены 24 июня, однако еще 23 июня компания сузила ценовой диапазон с $14,7—$16,1 до $14,7—$15,4 за GDR. Ожидается, что цена продажи бумаг будет ближе к нижней границе этого диапазона, что позволит Global Ports и ее акционерам привлечь около $524 млн.

Портовый оператор Global Ports, входящий в группу «Н-Транс», в ходе IPO предложил инвесторам примерно 35,5 млн глобальных депозитарных расписок (одна GDR эквивалентна трем обыкновенным акциям компании), рассчитывая выручить $524—$572 млн. Книга заявок была подписана за три дня road-show, формировалась она заявками по нижней границе ценового диапазона или без указания цены. Ожидается, что после IPO в свободном обращении будет находиться около 25% акций компании.

При этом инвесторам предлагались как акции допэмиссии (непосредственно Global Ports рассчитывала выручить от размещения новых акций около $100 млн.), так и бумаги существующего акционера. Фактически все акции Global Ports контролируются кипрской компанией Transportation Investments Holding Limited, 95,08% которой в равных долях принадлежит топ-менеджерам группы «Н-Транс» Никите Мишину, Константину Николаеву и Андрею Филатову. Ранее организаторы в среднем оценили Global Ports в $2,2—$2,4 млрд.

По итогам 2010 года компания выплатила своим акционерам в виде дивидендов 23% от чистой прибыли, в 2009 году — 30%. Согласно утвержденной дивидендной политике Global Ports, в будущем акционеры будут получать ежегодно не менее 30% от чистой прибыли по МСФО. Если исходить из прогноза Deutsche Bank, по итогам 2011 года компания заработает $198 млн. и, соответственно, распределит между акционерами $59,4 млн. В 2012 году чистая прибыль достигнет $262 млн., в 2013?м — $284 млн.

Global Ports - оператор контейнерных терминалов в России, входит в группу «Н-Транс». Терминалы Global Ports расположены в Балтийском (Россия, Финляндия, Эстония) и Дальневосточном бассейнах. В состав компании входят контейнерные терминалы ОАО «Петролеспорт» и «Моби Дик» в Большом порту Санкт-Петербург, ООО «Восточная стивидорная компания» в порту Восточный, два контейнерных терминала в Финляндии MLT-Kotka и MLT-Helsinki, многоцелевой внутренний сухой контейнерный терминал «Янино» под Санкт-Петербургом, а также терминал по перевалке мазута Vopak E.O.S. в Эстонии.

Global Ports специализируется преимущественно на перевалке контейнеров и мазута. В 2010 г. почти половину выручки компания получила за счет перевалки контейнеров, 35% — мазута. Перевалка в 2010 году составила 1,1 млн TEU контейнеров и 18,2 млн т мазута. В 2010 году компания получила выручку $382,4 млн., чистая прибыль составила почти $119 млн. Скорректированный показатель EBITDA достиг $206,57 млн., рентабельность по EBITDA — 54%. За первый квартал 2011 года выручка Global Ports составила $122,9 млн., прибыль — $33,4 млн., EBITDA — $67,25 млн.